Élaborer Votre Première Stratégie d’Investissement en 7 Étapes

Investir en bourse peut paraître complexe et intimidant, surtout lorsque l’on débute. Entre les conseils contradictoires, les termes techniques et la peur de perdre son argent, il est facile de se sentir dépassé. Pourtant, avec une stratégie d’investissement bien définie et structurée, il est tout à fait possible de construire un portefeuille performant et adapté à vos objectifs.

Dans cet article, nous allons vous guider à travers 7 étapes essentielles pour construire votre portefeuille en bourse en utilisant une stratégie d’investissement passive. Ces conseils vous aideront à prendre des décisions éclairées et à gérer votre portefeuille sur le long terme.

1. Définir le cadre de votre stratégie d’investissement

La première étape pour réussir en bourse est de définir clairement le cadre de votre stratégie d’investissement. Il existe principalement deux approches :

• La gestion active : Elle consiste à essayer de battre le marché en sélectionnant des actions ou des fonds spécifiques, en fonction d’analyses et de prévisions.
• La gestion passive : Elle vise à reproduire la performance d’un indice boursier, comme le CAC 40 ou le S&P 500, en investissant dans des fonds indiciels appelés ETF (Exchange Traded Funds).

Pourquoi choisir une stratégie d’investissement passive ?

• Simplicité : La gestion passive est plus simple à mettre en œuvre, surtout pour les débutants.
• Frais réduits : Les ETF ont généralement des frais de gestion inférieurs à ceux des fonds actifs.
• Performance sur le long terme : De nombreuses études, comme celle du SPIVA, montrent que la majorité des gestionnaires actifs sous-performent les indices sur le long terme.
• Moins de stress : En reproduisant un indice, vous n’avez pas à vous soucier de choisir les bonnes actions au bon moment.

En optant pour une stratégie d’investissement passive, vous misez sur la croissance globale du marché et vous vous évitez les tracas de la sélection individuelle des titres.

2. Déterminer votre horizon de placement

Votre horizon de placement est la durée pendant laquelle vous prévoyez de laisser votre argent investi. Il influence directement votre stratégie d’investissement, car il détermine le niveau de risque que vous pouvez vous permettre.

Les différents horizons de placement

• Court terme : Moins de 3 ans.
• Moyen terme : Entre 3 et 10 ans.
• Long terme : Plus de 10 ans.

« Plus vous investissez dans le temps, plus les intérêts cumulés jouent en votre faveur !« 

Pourquoi est-ce important ?

• Risque et volatilité : Les actions sont volatiles à court terme mais tendent à croître sur le long terme. Si vous avez un horizon court, il est préférable de privilégier des placements sécurisés.
• Objectifs financiers : Votre horizon de placement doit être aligné avec vos objectifs (achat immobilier, retraite, études des enfants, etc.).

Exemple

• Jeune investisseur de 25 ans : Horizon de placement long, peut se permettre d’investir majoritairement en actions.
• Personne proche de la retraite : Horizon de placement court, devrait privilégier des placements sécurisés pour préserver son capital.

3. Définir votre allocation stratégique

L’allocation stratégique est la répartition de votre portefeuille entre différents types d’actifs (actions, obligations, liquidités, etc.) en fonction de votre profil d’investisseur et de votre tolérance au risque.

Facteurs à considérer

• Âge : Plus vous êtes jeune, plus vous pouvez vous permettre de prendre des risques.
• Objectifs financiers : Vos besoins futurs influencent votre tolérance au risque.
• Aversion au risque : Votre confort personnel avec les fluctuations du marché.

Profils d’investisseurs

• Prudent : Préfère la sécurité au rendement, privilégie les obligations et les placements garantis.
• Équilibré : Recherche un équilibre entre risque et rendement, mélange d’actions et d’obligations.
• Dynamique : Cherche un rendement élevé, accepte une volatilité plus forte, investit majoritairement en actions.

Exemple d’allocation

• Profil équilibré : 60% d’actions (actifs risqués), 40% d’obligations (actifs sécuritaires).

4. Définir votre allocation tactique

L’allocation tactique consiste à sélectionner les actifs spécifiques au sein de chaque catégorie définie dans votre allocation stratégique. C’est ici que vous choisissez les ETF précis dans lesquels investir.

Choix des ETF pour la partie actions

• ETF sur indices larges : Répliquent des indices comme le S&P 500 (marché américain) ou le MSCI World (marché mondial).
• ETF sectoriels : Investissent dans des secteurs spécifiques comme la technologie, la santé, l’énergie.
• ETF sur les marchés émergents : Permettent de profiter de la croissance des pays en développement.

Choix des ETF pour la partie obligations

• Obligations d’État : Plus sécurisées, car garanties par les gouvernements.
• Obligations d’entreprises : Offrent un rendement supérieur mais avec un risque plus élevé.
• ETF obligataires indexés sur l’inflation : Protègent contre la hausse des prix.

Diversification géographique et sectorielle

Il est important de diversifier vos investissements pour réduire le risque :

• Géographiquement : Ne pas investir uniquement dans votre pays d’origine.
• Sectoriellement : Éviter de concentrer vos investissements dans un seul secteur.

Exemple d’allocation équilibrée (actions et obligations)

• ETF S&P 500 ou MSCI World : 60%
• ETF Marchés émergents : 10%
• ETF Obligations d’État européennes : 20%
• ETF Obligations d’entreprises : 10%

5. Investir régulièrement avec la méthode du lissage des coûts (DCA)

La méthode du Dollar-Cost Averaging (DCA) consiste à investir un montant fixe à intervalles réguliers, quel que soit le prix de l’actif. Cela permet de lisser le coût d’achat et de réduire l’impact de la volatilité.

Avantages du DCA

• Réduction du risque : Vous évitez d’investir tout votre capital au mauvais moment.
• Discipline : Favorise une habitude d’épargne régulière.
• Simplicité : Facile à mettre en place, notamment avec des plans d’investissement automatisés.

Comment le mettre en œuvre ?

• Définissez un montant mensuel : En fonction de vos capacités financières.
• Programmez des virements automatiques : Vers votre compte d’investissement.
• Respectez votre allocation stratégique : Répartissez vos investissements selon les pourcentages définis.

Exemple

• Investissement mensuel : 500 € par mois.
• Répartition :
  • Actions : 300 € (70%)
  • Obligations : 200 € (30%)

6. Rééquilibrer votre portefeuille

Au fil du temps, la valeur de vos investissements va fluctuer, modifiant la répartition initiale de votre portefeuille. Le rééquilibrage consiste à ajuster les proportions pour revenir à votre allocation stratégique.

Pourquoi rééquilibrer ?

• Maintenir votre niveau de risque : Si les actions ont surperformé, elles pourraient représenter une part trop importante.
• Prendre des profits : Vendre des actifs qui ont augmenté pour acheter ceux qui ont baissé.
• Discipline : Évite de se laisser emporter par les émotions du marché.

Quand rééquilibrer ?

• Périodiquement : Par exemple, une fois par an.
• Lorsque la répartition s’écarte de X% : Si une classe d’actifs dépasse de 10% votre allocation cible.

Comment rééquilibrer ?

• Vendre les actifs surpondérés : Et réinvestir dans les actifs sous-pondérés.
• Nouveaux apports : Utiliser vos nouveaux investissements pour renforcer les positions faibles.

Exemple

• Situation initiale : 70% actions, 30% obligations.
• Après un an : Les actions représentent 80% à cause de leur performance.
• Action : Vendre 10% d’actions et acheter des obligations pour revenir à 70/30.

7. Sécurisation progressive du portefeuille

À mesure que vous approchez de vos objectifs financiers ou que votre situation personnelle change, il est judicieux de sécuriser progressivement votre portefeuille.

Pourquoi sécuriser ?

• Réduction du risque : Protéger le capital accumulé contre les fluctuations du marché.
• Alignement avec l’horizon de placement : Plus vous vous rapprochez de l’échéance, moins vous pouvez vous permettre de subir une perte.

Comment sécuriser votre portefeuille ?

• Augmenter la part des obligations : Moins volatiles que les actions.
• Investir dans des actifs garantis : Comme les fonds en euros dans les assurances-vie.
• Réduire l’exposition aux actifs risqués : Vendre progressivement des actions.

Exemple

• À 5 ans de la retraite : Passer d’une allocation 60/40 à 40% actions, 60% obligations.
• Approche de l’objectif : Continuer à augmenter la part des actifs sécuritaires.

Adapter votre stratégie d’investissement

• Événements de vie : Mariage, naissance, achat immobilier.
• Changements de situation professionnelle : Promotion, perte d’emploi.
• Modification des objectifs : Nouveaux projets, changement de priorités.

Il est important de revoir régulièrement votre stratégie d’investissement pour qu’elle reste en adéquation avec vos besoins et vos contraintes.

Conclusion

Construire un portefeuille en bourse n’est pas réservé aux experts. En suivant ces 7 étapes et en adoptant une stratégie d’investissement passive, vous pouvez investir de manière efficace et sereine.

• Définissez le cadre de votre stratégie : Optez pour la gestion passive pour sa simplicité et son efficacité.
• Déterminez votre horizon de placement : Il guide vos choix d’investissement.
• Établissez votre allocation stratégique : Répartissez vos investissements selon votre profil.
• Sélectionnez vos actifs : Choisissez des ETF adaptés pour diversifier votre portefeuille.
• Investissez régulièrement : Utilisez le DCA pour lisser les coûts.
• Rééquilibrez votre portefeuille : Maintenez votre niveau de risque souhaité.
• Sécurisez progressivement : Ajustez votre portefeuille en fonction de vos objectifs.

En appliquant ces principes, vous mettez toutes les chances de votre côté pour atteindre vos objectifs financiers. N’oubliez pas que la clé du succès en investissement est la patience, la discipline et la régularité.

Il est temps de passer à l’action ! Commencez dès aujourd’hui à construire votre portefeuille avec une stratégie d’investissement adaptée à votre profil. Si vous avez des questions ou des doutes, n’hésitez pas à consulter un conseiller financier pour vous accompagner dans vos démarches.

Investir en bourse est un voyage passionnant qui peut vous offrir de belles opportunités. Avec une stratégie d’investissement bien pensée, vous serez en mesure de naviguer sur les marchés financiers en toute confiance.